訂閱作者的最新文章 林奇芬
林奇芬 林奇芬曾任Money錢雜誌社長,Smart智富月刊社長、總編輯,擅長將艱深難懂的財經議題,翻譯成大眾能懂理財知識,著有「藏富─我用基金賺到一輩子的財富」等書。
人氣 23935 評論數

房貸利率史上次低 帶不動房市買氣?

相關關鍵字

#房貸 #房市買氣 #多空觀點

文/林奇芬

目前台灣五大銀行購屋貸款利率已經跌至1.624%,史上第二低(最低是2010年5月,利率1.616%),購置住宅貸款餘額高達6.78兆元,史上最高額,但是房市成交量卻仍然低迷。這是怎麼了?

一般來說,房貸利率降低,有利於民眾購屋意願,通常可以帶動房市復甦。以美國2000年到2007年的房市熱潮,主要就是美國以低利率刺激經濟,帶動了房市成長。不過,最終也因為利率攀高、以致房市泡沫,最終引發金融海嘯。

房貸利率史上次低,帶不動房市買氣?(好房資料照片)房貸 保險 理財 計算機 投資 估計 貸款

美國開始升息,台灣利率不動

金融海嘯之後,美國再次用低利率加上QE(量化寬鬆),降低資金成本,推升美國房市再度成長。不過,美國自2015年底開始升息,目前基本利率已經攀升到2%,30年期房貸利率也從最低3.5%,攀升到目前4.85%,房市開始有降溫跡象。

但台灣利率走勢與美國不同,台灣央行自2015年起反而陸續降息4次,2016年下半年起更維持在1.375%低利水準不動至今。先前央行對房市的許多選擇性信用管制,更已經陸續解禁,目前只剩下豪宅貸款成數還有限制。

利率史上第二低,買賣棟數欲振乏力

政策上,央行對房市管制放寬,銀行因為爛頭寸多,開始在房貸放款上更為積極。今年以來,銀行對首購族給予更高貸款成數、更低利率優惠,顯示銀行在房貸業務上更為積極。

有些銀行的「青年安心成家購屋優惠貸款專案」,利率甚至殺到1.44%,可以說是史上超級低。不過這些特惠案,仍有一些條件限制,例如,金額不超過某個額度、時間不超過1到3年等,而且利率也會隨指標利率浮動。

整體而言,目前貸款條件,對首購族、換屋族,都是相當良好的環境。但若從房屋買賣移轉棟數來看,自2015年持續降低利率以來,房屋買賣移轉棟數卻是持續萎縮,買氣並沒有因為利率降低而成長。

房貸利率與房屋買賣移轉棟數

房貸利率與房屋買賣移轉棟數

民眾購屋謹慎,但卻是良好購屋環境

若要推估可能原因,第一,房價太高,購屋負擔沉重,民眾仍有買不起的壓力。第二,房市供過於求,對房市未來展望不佳,認為不需要急著購買。第三,國際貿易紛爭加劇,景氣變數多,投資上更為保守謹慎。以上諸多原因,讓購屋族裹足不前,即使利率已經跌到地板,仍然不願意進場。

不過,換一個角度。若是從自住購屋者來看,目前卻是一個良好的購屋環境。理由有二,第一,房市餘屋量大,成交低迷,買方有更好的殺價談判空間。就像買股票不要追高,買屋也不要在房市最熱絡時買進,房市冷清的時候反而是買方市場,有更好的談判優勢。第二,購屋貸款條件好。目前銀行積極拓展房貸業務,不僅可以提高貸款成數,利率也相對便宜,資金成本低,每月利息負擔較低。

自住客不需要過度考量房市景氣問題,應該著重在本身購屋需求,以及可負擔能力,挑選適合自己的購屋總價與居住地點。好好把握目前低利率、可議價的購屋環境。

當然,未來利率變化仍可能對購屋族帶來困擾。目前美國已經開始升息,台灣會不會跟進?以目前台灣景氣狀況、通膨數據,台灣快速升息機率是較低的,預估即使升息,空間也不會太大。除非發生全球性惡性通膨,但這樣的機率也是非常低的。只要嚴控房貸金額不超過家庭收入35%到40%,即使利率上升1、2碼,對每月房貸利息的影響仍是相當有限的。

好房News粉絲團

延伸閱讀

請稍候...

成為好房網Line好友

★好房網HouseFun,加我好友,房產最新消息每天整理給你→點我

★好房網HouseFun,加我好友,房產最新消息每天整理給你→點我

頭版 總覽 圖輯 名家專題 雜誌 講座 海外置產 土壤液化 好房網TV